مفهوم ریسک به ریوارد
چرا باید نسبت ریسک به ریوارد (پاداش) خود را تنظیم کنید و آن را ثابت نگه ندارید؟
مفهوم (risk to reward)
آیا اهل ریسک هستید؟ یکی از معدود ابزار معامله گران و نکات معاملاتی، محاسبه نسبت ریسک/ریوارد است.
![نسبت ریسک به ریوارد (R/R) چیست؟ - سهم شناس](https://www.sahmshenas.com/wp-content/uploads/2019/10/%D8%B1%DB%8C%D8%B3%DA%A9-%D8%A8%D9%87-%D8%B1%DB%8C%D9%88%D8%A7%D8%B1%D8%AF.jpg)
هر فرد برای تحمل خطر، آستانه خاص خود را دارد. مثلاً ممکن است شما بانجی جامپینگ را دوست داشته باشید، اما شخص دیگری تنها با فکر کردن به آن دچار حمله پانیک شود. پس هر فرد باید با توجه به شخصیت خود میزان پذیرش ریسک را بسنجد.
سرمایهگذاری در بازار سرمایه دارای ریسک بالایی است و اگر قصد قبول این ریسک را دارید باید با تعیین حد ضرر برای خود، پاداش خوبی را نیز برای آن در نظر بگیرید.
مفهوم نسبت (پاداش) Risk/Reward از اصول مهم در معاملات است، اما تعداد معدودی از معاملهگران نحوه استفاده صحیح از آن را میدانند.
اصولا نسبت Risk/Reward به معاملهگر این اجازه را میدهد که معاملات خود را طوری تنظیم و فیلتر کند که بتواند به او امید دهد و سود به همراه داشته باشد.
در ابتدا این موضوع را از نظر بازار سهام بررسی میکنیم.
فرض کنید تحقیقات در رابطه با انتخاب سهام را انجام دادهاید و سهامی را که از نظر شما مناسب است پیدا کردهاید.
متوجه شدهاید که سهم XYZ از بیشترین قیمت معامله اخیر که برای مثال 390 تومان بوده کمتر معامله میشود و در حال حاضر قیمت معامله 250 تومان است.
شما معتقدید که اگر در حال حاضر خرید کنید، در آیندهای نهچندان دور، سهم XYZ تا 390 تومان (حداکثر قیمت معامله شده در قبل) مجدد بازمیگردد و میتوانید سود از آن دریافت کنید.
به فرض شما 500 تومان برای سرمایهگذاری دارید، بنابراین پس از انجام تمام تحقیقات خود، 20 سهم میخرید. اما آیا نسبت ریسک/ریوارد خود را هم میدانید؟
هدف از این مقاله آموزش Risk/Reward در بورس است که با ارائه یک نمای کلی از این نسبت، بتوانید از ابتدا شروع کنید و مرحلهبهمرحله نسبت ریسک به ریوارد را بررسی نمایید.
نسبت ریسک/ریوارد چیست؟
متأسفانه، برخی از سرمایهگذاران خرد وقتی میخواهند پول خود را سرمایهگذاری کنند، ضرر زیادی را تجربه میکنند. دلایل زیادی برای این امر وجود دارد، اما یکی از دلایل آن ناشی از ناتوانی سرمایهگذاران در کسب سود، عدم تعیین حد ضرر برای خود و پایبندی به آن و همچنین ناآگاهی از مدیریت ریسک است.
نسبت ریسک به ریوارد یک اصطلاح رایج مالی است، اما مفهوم Risk/Reward چیست؟
نسبت ریسک به ریوارد شاخصی است که توسط سرمایهگذاران حرفهای برای مقایسه ریسکهای یک دارایی با سود مورد انتظار، استفاده میشود.
به زبان ساده مفهوم نسبت ریسک/ریوارد نشاندهنده احتمالی است که یک سرمایهگذار میتواند بهازای هر ریال ریسکی که در سرمایهگذاری میکند، سود به دست آورد.
بسیاری از سرمایهگذاران از نسبت ریسک/ریوارد برای مقایسه بازده مورد انتظار یک سرمایهگذاری در مقایسه با میزان ریسکی که باید برای بهدست آوردن این بازدهها انجام دهند، استفاده میکنند. مثال زیر را در نظر بگیرید:
یک سرمایهگذاری با نسبت ریسک به ریوارد (پاداش) 1: 7 نشان میدهد که مایل به ریسک 1 ریال برای چشمانداز کسب سود 7 ریال است. از طرف دیگر، نسبت ریسک/ریوارد 1: 3 نشان میدهد که یک سرمایهگذار باید انتظار داشته باشد که 1 ریال سرمایهگذاری کند، به این دلیل که 3 ریال از سرمایهگذاری خود سود کسب کند.
معامله گران عمدتاً برای ایجاد یک استراتژی خاص از چنین شاخصی استفاده میکنند و اغلب از رویکرد نسبت سود به پاداش برای برنامهریزی معاملات خود بهره میبرند.
بهخاطر داشته باشید که حتی بهترین معاملهگران فقط در 70 درصد مواقع درست عمل میکنند.
درواقع سود به این معنا است که ضررهای خود را کاهش و با گذشت زمان سودهای خود را بیشتر کنید. به همین دلیل است که هر زمان که وارد معامله میشوید باید نکات مثبت و منفی آن را بشناسید. هدف از این کار به دست آوردن نسبت بالقوه 3 به 1 که بهترین نسبت ریسک به ریوارد است یا بهتر از آن، نسبت استثنایی 2 به 1 برای معاملات روزانه میباشد.
![](https://academychartkhani.ir/wp-content/uploads/2021/11/risk-reward-ratio-4-1.jpg)
محاسبه نسبت ریسک به ریوارد
کارشناسان مالی تاکید میکنند که ریسکها و ریواردها (پاداشها) به هم وابسته هستند و یک سرمایهگذار برای تصمیمگیری نهایی باید این نسبت را محاسبه کند.
محاسبه واقعی برای تعیین ریسک در برابر ریوارد بسیار آسان است. فرمول ریسک به ریوارد به این صورت است که شما بهسادگی سود خالص (پاداش) خود را بر قیمت حداکثر ریسک خود تقسیم میکنید.
با تقسیم سود خالص (پاداش) بر قیمت حداکثر، ریسک معامله محاسبه میشود.
برای گنجاندن محاسبات ریسک به ریوارد در پروسه معاملات خود، ابتدا سهمی را انتخاب کنید، اهداف صعودی و نزولی آن را بر اساس قیمت فعلی تعیین کنید و نسبت ریسک به ریوارد را محاسبه کنید.
اگر ریسک به ریوارد زیر آستانه تحمل ضرر شما است، حد ضرر خود را بالا ببرید تا به نسبت قابل قبولی برسید. اگر نمیتوانید به نسبت قابل قبولی دست پیدا کنید، سهم سرمایهگذاری خود را تغییر دهید.
در طول نگهداری سهام، با ادامه تجزیهوتحلیل اطلاعات جدید، اگر نسبت ریسک به ریوارد نامطلوب شد، از خروج از معامله نترسید. هرگز در موقعیتی قرار نگیرید که نسبت ریسک/ریوارد به نفع شما نباشد.
فرمول
روش اول
یک فرمول ریسک به ریوارد به این صورت است که:
حد ضرر – قیمت سهم = ریسک
قیمت سهم – حد سود = ریوارد
سپس مقدار ریسک را بر ریوارد تقسیم کنید و هرچه نسبت محاسبه شده کم تر از 50 درصد باشد، برای خرید مناسبتر است.
مثال1:
قیمت سهم افق 61,270 ریال میباشد.
حد ضرر: 58,600 و مقاومت 63,100 ریال. هدف اول را 70,000 ریال محاسبه میکنید. تعیین ریسک به ریوارد به این صورت است:
2670=58600– 61270= ریسک
1830= 61270 -63100= ریوارد
ریسک / ریوارد= 1.45 که بالا میباشد. این عدد از 100 بیشتر است و به همین خاطر، ریسک خریدش بالا است.
مثال 2:
اگر سهمی را در 10,000 ریال خریداری کرده باشید و برای آن حد ضرر 7,500 ریال و حد سود 20,000 ریال قرار دهید، ریسک این معامله بهازای هر سهم 2,500 ریال و پتانسیل سود آن 10,000 ریال است.
سپس به مقایسه ریسک با سود میپردازید تا نسبت ریسک به ریوارد به دست آید:
0.25= 10000 /2500 = پاداش/ریسک
بنابراین ریسک به ریوارد این معامله یک به چهار میباشد.
البته بهترین ریسک به ریوارد یک به سه تعیین شده است به این معنا که یعنی تحمل یک واحد ریسک در مقابل سه واحد سود وجود دارد.
روش دوم
در ابتدا باید مقدار سرمایه خود را تعیین کنید (متغیر S)، سپس درصد ضرر خود را مشخص کنید (متغیر N).
نقطه ورود معاملات خود را باید مشخص کنید که معمولاً معاملهگران برای تعیین نقطه ورود از تکنیک Triger (تریگر) استفاده میکنند.
استفاده از تریگر زمانی کاربرد دارد که شما محدوده مناسب برای ورود را تشخیص دادهاید اما قیمت دقیق برای ورود را نمیدانید، در این زمان استفاده از تریگر مناسب است.
استفاده از اندیکاتورهایی مانند میانگین متحرک، RSI، MACD و … برای تشخیص نقطه ورود مناسب است. مثلاً زمانی که خط روند با یک کندل صعودی یا نزولی قدرتمند قطع شود میتواند سیگنالی برای خرید باشد.
بعد از خریداری سهم برای خود حد سود (profit target) برای خروج و حد ضرر فروش تعیین کنید. فاصله بین قیمت خرید و هدف قیمتی فروش را a در نظر بگیرید. مشخص کردن حد ضرر به کمک متغیر N انجام میشود.
معمولاً تعیین حد ضرر به این صورت است که کندل، حد موردنظر شما را رد کند و در نقطه پایینتر بسته شود و کندل بعدی نیز پایین کندل ایجاد شده قرار گیرد.
محاسبه ریسک نیز به کمک حد ضرر (stop loss) انجام میشود.
فاصله بین نقطه ورود و حد ضرر تعیین شده b نامیده میشود.
حال با تقسیم مقدار b بر a، نسبت ریسک به ریوارد محاسبه میشود.
X*b = (N/100)*S
متغیر X، مقداری است که باید خرید انجام شود. در صورتی که حاصل به دست مده از 0.5 بیشتر باشد، معامله توجیهپذیر خواهد بود.
مطالب زیر را حتما مطالعه کنید
مدیریت سرمایه چیست؟
مدیریت سرمایه چیست؟
بک تست برای متاتریدر۴
ژورنال معاملاتی استاد رئیسی
تمپلت استاد جواد رئیسی
آربیتراژ چیست؟
77 دیدگاه
به گفتگوی ما بپیوندید و دیدگاه خود را با ما در میان بگذارید.
Good day! I could have sworn I’ve been to this site before but after browsing through some of the articles I realized it’s new to me. Anyways, I’m certainly pleased I came across it and I’ll be bookmarking it and checking back regularly!
Good site you have here.. It’s difficult to find high quality writing like yours nowadays. I honestly appreciate people like you! Take care!!
Greetings! Very helpful advice within this article! It’s the little changes which will make the most significant changes. Many thanks for sharing!
This site was… how do I say it? Relevant!! Finally I’ve found something that helped me. Many thanks.
May I just say what a relief to uncover a person that genuinely knows what they are talking about on the internet. You certainly know how to bring a problem to light and make it important. A lot more people must read this and understand this side of your story. I can’t believe you aren’t more popular since you certainly have the gift.
Everything is very open with a precise explanation of the issues. It was really informative. Your site is extremely helpful. Thank you for sharing!
Oh my goodness! Awesome article dude! Thank you so much, However I am encountering difficulties with your RSS. I don’t understand why I can’t join it. Is there anybody else getting identical RSS issues? Anybody who knows the answer will you kindly respond? Thanks!
Good blog post. I certainly appreciate this site. Stick with it!
I really like it when individuals come together and share views. Great website, keep it up!
Great info. Lucky me I came across your website by chance (stumbleupon). I’ve book-marked it for later!
Oh my goodness! Incredible article dude! Thank you so much, However I am encountering difficulties with your RSS. I don’t understand why I can’t subscribe to it. Is there anybody getting identical RSS issues? Anyone that knows the answer can you kindly respond? Thanks!!
Thank you for sharing such valuable information.seo 최적화
Oh my goodness! Incredible article dude! Thank you so much, However I am experiencing problems with your RSS. I don’t know why I cannot subscribe to it. Is there anyone else having identical RSS issues? Anyone that knows the answer will you kindly respond? Thanx!
Hello there! This article couldn’t be written much better! Looking through this article reminds me of my previous roommate! He always kept preaching about this. I’ll send this information to him. Pretty sure he’ll have a good read. Thank you for sharing!
That is a great tip especially to those fresh to the blogosphere. Simple but very accurate info… Thank you for sharing this one. A must read post.
furosemide 20 mg tablet price
Great information. Lucky me I recently found your site by chance (stumbleupon). I have book marked it for later!
Excellent write-up. I definitely appreciate this website. Continue the good work!
This is a topic that is near to my heart… Thank you! Exactly where are your contact details though?
The very next time I read a blog, I hope that it won’t disappoint me as much as this particular one. I mean, Yes, it was my choice to read through, but I truly thought you would have something helpful to say. All I hear is a bunch of complaining about something you can fix if you were not too busy searching for attention.
You are so cool! I don’t think I have read through anything like this before. So great to discover another person with unique thoughts on this topic. Seriously.. thank you for starting this up. This site is something that’s needed on the internet, someone with a bit of originality.
You couldn’t enter into great detail, nevertheless, you presented the necessities I desired to get me thru. It only needed a short while to see your entry and so I have an awareness that I know most people pass up. You will have added to my exploration in your posting.
Excellent ideas throughout this post, you just gained a brand new reader. Do you have any feedback on your most recent post though?
Hey! This is kind of off topic but I need some advice from an established blog. Is it difficult to set up your own blog? I’m not very techincal but I can figure things out pretty quick. I’m thinking about creating my own but I’m not sure where to start. Do you have any ideas or suggestions? Cheers
Excellent post. I definitely love this website. Stick with it!
Thanks for taking the time to write this.백링크 구매
Your blog never ceases to amaze me, it is very well written and organized.:,*;~
hello!,I like your writing very much! share we communicate more about your post on AOL? I require a specialist on this area to solve my problem. Maybe that’s you! Looking forward to see you.
I love reading your blog because it has very interesting topics.”-*:.
Hmm it appears like your blog ate my first comment (it was super long) so I guess I’ll just sum it up what I submitted and say, I’m thoroughly enjoying your blog. I as well am an aspiring blog blogger but I’m still new to the whole thing. Do you have any suggestions for first-time blog writers? I’d really appreciate it.
You produced some decent points there. I looked on-line to the issue and discovered most individuals go in conjunction with together with your site.
Woah! I’m really loving the template/theme of this blog. It’s simple, yet effective. A lot of times it’s difficult to get that “perfect balance” between user friendliness and visual appeal. I must say you have done a amazing job with this. Also, the blog loads super quick for me on Opera. Excellent Blog!
Cieszę się, że znalazłem blog, który tak dokładnie omawia SEO. Dzięki!
I blog often and I really thank you for your content. The article has truly peaked my interest. I am going to book mark your site and keep checking for new information about once per week. I subscribed to your RSS feed too.
I need to to thank you for this good read!! I definitely enjoyed every little bit of it. I have you book marked to check out new things you post…
An interesting discussion is definitely worth comment. I think that you ought to write more about this issue, it may not be a taboo matter but generally people don’t speak about these issues. To the next! Cheers!
To jest obowiązkowa lektura dla każdego, kto zajmuje się SEO.
Can I just say what a relief to find somebody who really knows what they’re talking about on the web. You definitely know how to bring a problem to light and make it important. More people should read this and understand this side of your story. I was surprised that you are not more popular given that you certainly possess the gift.
Dzięki za szczegółowy przewodnik po SEO. Bardzo pouczający!
Te informacje są kluczowe dla każdego, kto prowadzi stronę internetową.
Świetne wskazówki dotyczące znalezienia wiarygodnych usług SEO. Dzięki!
SEO wydaje się trudne, ale Twój blog sprawia, że staje się bardziej zrozumiałe. Dzięki!
Hello there! This article couldn’t be written much better! Looking at this post reminds me of my previous roommate! He always kept talking about this. I am going to send this information to him. Pretty sure he will have a good read. Thank you for sharing!
Our own chaga mushroom comes with a schokohutige, consistent, charcoal-like arrival, a whole lot of dissimilar to the style of the standard mushroom. Chaga Tincture
The very next time I read a blog, Hopefully it doesn’t disappoint me as much as this one. After all, Yes, it was my choice to read, but I genuinely believed you would probably have something useful to say. All I hear is a bunch of moaning about something that you could possibly fix if you weren’t too busy looking for attention.
It’s laborious to search out knowledgeable folks on this matter, but you sound like you realize what you’re speaking about! Thanks
I couldn’t resist commenting. Exceptionally well written.
It is a massive and a highly intriguing e mail take a look at on this excellent weblog.
Hi there! This article couldn’t be written much better! Looking through this post reminds me of my previous roommate! He always kept preaching about this. I’ll send this information to him. Fairly certain he will have a good read. Thanks for sharing!
Pretty! This was a really wonderful article. Thank you for providing these details.
I could not refrain from commenting. Perfectly written!
The very next time I read a blog, I hope that it won’t fail me just as much as this one. After all, Yes, it was my choice to read through, but I truly believed you would probably have something useful to talk about. All I hear is a bunch of moaning about something you could possibly fix if you weren’t too busy looking for attention.
Hmm is anyone else having problems with the pictures on this blog loading? I’m trying to determine if its a problem on my end or if it’s the blog. Any responses would be greatly appreciated.
I want to to thank you for this fantastic read!! I certainly enjoyed every little bit of it. I have got you saved as a favorite to look at new stuff you post…
I together with my guys ended up viewing the nice tips and tricks from your web site and then all of the sudden got a horrible suspicion I never expressed respect to the blog owner for those techniques. My guys happened to be for this reason warmed to see them and have in effect in fact been tapping into these things. We appreciate you getting simply thoughtful as well as for opting for this kind of wonderful subjects most people are really wanting to be informed on. My very own sincere regret for not expressing gratitude to you earlier.
some ayurvedic herbs have nasty side effects too that is why you should carefully choose the safer ones.,
Hi, I do believe this is a great web site. I stumbledupon it 😉 I may revisit yet again since i have saved as a favorite it. Money and freedom is the best way to change, may you be rich and continue to guide others.
when it comes to video games, i enjoy playing those that have very nice graphics and story like Plantz and Zombies`
Greetings! Very helpful advice in this particular article! It’s the little changes that produce the most significant changes. Many thanks for sharing!
Nice post. I discover something tougher on various blogs everyday. Most commonly it is stimulating to see content off their writers and practice a little there. I’d would prefer to use some using the content on my own weblog whether you do not mind. Natually I’ll supply you with a link with your web blog. Thanks for sharing.
When do you think this Real Estate market will go back right side up? Or is it still too early to tell? We are seeing a lot of housing foreclosures in Winter Park Florida. What about you? I would love to get your feedback on this.
There are a few intriguing points over time in this post but I don’t determine if I see all of them center to heart. There is certainly some validity but I’m going to take hold opinion until I take a look at it further. Great post , thanks so we want far more! Added to FeedBurner in addition
There is noticeably big money comprehend this. I assume you made particular nice points in features also.
Everyone loves it when folks get together and share views. Great site, keep it up.
I was extremely pleased to discover this web site. I need to to thank you for your time just for this wonderful read!! I definitely liked every little bit of it and I have you bookmarked to look at new information on your blog.
Have you already setup a fan page on Facebook ?:–”,
I would like to thank you for the efforts you have put in penning this website. I’m hoping to check out the same high-grade content by you in the future as well. In fact, your creative writing abilities has motivated me to get my own website now 😉
Spot on with this write-up, I actually feel this amazing site needs a great deal more attention. I’ll probably be returning to see more, thanks for the advice!
I’ve been surfing on-line more than three hours nowadays, but I never found any attention-grabbing article like yours. It’s lovely worth sufficient for me. Personally, if all website owners and bloggers made excellent content as you probably did, the web will be a lot more useful than ever before!
Hi! Do you know if they make any plugins to help with SEO?
I’m trying to get my blog to rank for some targeted keywords but I’m not seeing
very good success. If you know of any please share.
Appreciate it! I saw similar blog here: Escape rooms review
Howdy! Do you know if they make any plugins to help with SEO?
I’m trying to get my website to rank for some targeted keywords but I’m not seeing very
good gains. If you know of any please share. Many thanks!
I saw similar text here: Auto Approve List
Good day! Do you know if they make any plugins to assist
with Search Engine Optimization? I’m trying to get my
blog to rank for some targeted keywords but I’m not seeing
very good gains. If you know of any please share.
Cheers! You can read similar blog here: E-commerce
Hi there! Do you know if they make any plugins to help with Search Engine Optimization? I’m trying
to get my blog to rank for some targeted keywords but I’m
not seeing very good gains. If you know of any please share.
Appreciate it! You can read similar text here: Sklep online
Wow, wonderful blog format! How lengthy have you been running a blog for?
you made running a blog look easy. The total glance of your website is magnificent, let alone the
content material! You can see similar here ecommerce